10 uskomusta, jotka estävät sinua sijoittamasta onnistuneesti
Rikastua / / January 06, 2021
Morgan Housel, yhteistyörahaston kumppani ja The Motley Foolin ja The Wall Street Journalin entinen kolumnisti, kirjoitti essee "Rahan psykologia". Siinä hän puhuu kahdesta ihmisestä. Ensimmäinen henkilö on Grace Groener. Hän oli orpo 12-vuotiaana eikä koskaan mennyt naimisiin. Suurimman osan elämästään nainen asui yksin pienessä talossa ja työskenteli sihteerinä. Kuolemansa jälkeen hän jätti 7 miljoonaa dollaria hyväntekeväisyyteen. Ihmiset, jotka tunsivat hänet, eivät ymmärtäneet, mistä Grace sai niin paljon rahaa.
Hän vain säästää vaatimattomasta palkastaan ja sijoittaa ne osakemarkkinoille.
Toinen henkilö on Richard Fuscone, entinen varapresidentti sijoituspankin Merrill Lynch Latinalaisessa Amerikassa. Hän sai hyvän koulutuksen ja tuli niin menestyväksi alallaan, että jäi eläkkeelle 40-vuotiaana. Ja myöhemmin hän ilmoitti henkilökohtaisesta konkurssimikä johti suuriin lainoihin ja epälikvideihin investointeihin.
Haussel toteaa, että kaikilla muilla teollisuudenaloilla tällainen kehitys on mahdotonta. Grace Groener ei voi mitenkään suorittaa parempaa sydänleikkausta kuin koulutettu kardiologi. Mutta sijoittaminen on todellista, jos lähestyt rahanhallintaa oikein. Mutta väärät uskomukset estävät. Tässä on joitain niistä.
Morgan Housel
Yhteistyörahaston kanssa ja The Motley Foolin ja The Wall Street Journalin entinen kolumnisti.
1. Jokainen saa mitä ansaitsee
Onnen merkitystä taloudellisessa menestyksessä aliarvioidaan, koska sitä ei voida mitata. No, on jotenkin epäkohteliasta uskoa, että henkilö tapahtui vain sattumalta. Sama on epäonnistumisten kanssa. Vaikuttaa siltä, että epäonnistumiset ovat oikeudenmukaisia ei yrittänyt tarpeeksi, ei ajatellut kaikkea tai olivat laiskoja. Näin ei ole aina, mutta oletusarvoisesti virheet määritetään vain virheille. Ja siinä on ongelma.
Ihmisen elämä heijastaa hänen kokemustaan, tuttavuuksiaan ja myös useita onnettomuuksia.
Et voi uskoa riskiin ja ei uskoa onniin, koska nämä ovat saman kolikon kaksi puolta. Ne osoittavat, että joskus tapahtuu asioita, jotka vaikuttavat tuloksiin enemmän kuin vaivaa.
Jotkut ihmiset syntyvät perheisiin, joissa koulutusta kannustetaan, kun taas toiset syntyvät päinvastoin. Jotkut elävät maassa, jossa kukoistava talous edistää yrittäjyyttä, toiset sodassa ja köyhyydessä. Varallisuus on ehdottomasti mahdollista ansaita. Mutta kaikki menestys ei johdu kovasta työstä, eikä kaikki köyhyys johdu laiskuudesta. Pidä tämä mielessä arvioidessasi ihmisiä, myös itseäsi.
2. Kokemus on paras neuvonantaja
Bias johtaa aina epäonnistumiseen. Henkilökohtainen kokemuksesi on ehkä 0,00000001% siitä, mitä maailmassa on tapahtunut. Ja todennäköisesti selität heille 80 prosenttia ilmiöistä. Tuntuuko kuilu näiden numeroiden välillä?
Syntymäpaikasta ja -ajasta, tietyn perheen menneisyydestä riippuen, ihmisellä kasvaa täysin erilaiset ajatukset maailmasta ja taloudesta. Omien päätösten tekeminen kokea, silloin on suuri pettymysriski.
Joten jos olet hämmentynyt toisten ihmisten strategioista sijoittaa tai säästää rahaa, yritä analysoida niitä avoimella mielellä. Ehkä heillä on järkeä.
3. Historia auttaa mallintamaan tulevaisuutta
Ihmiskunnan historia on sarja onnettomuuksia ja muutoksia. Sen käyttö tulevaisuuden oppaana on melko outoa. Ja tämä koskee myös rahoitusta. Muutos on talouden kulmakivi. Esimerkiksi riskipääomateollisuutta ei yksinkertaisesti ollut olemassa 25 vuotta sitten. Tai ota S&P 500, joka sisältää Amerikan 500 menestyneimmän yrityksen osakkeet. Vuoteen 1976 asti rahoitusvarastot eivät sisältyneet siihen, ja nykyään ne muodostavat 16% indeksistä. Jälleen kerran, historia on tässä hyödytön.
Kirjanpitosäännöt, tietojen julkistaminen, tilintarkastus ja markkinoiden likviditeetti ovat muuttuneet ajan myötä. Kaikki on muuttunut.
Ja siksi muiden ihmisten menestystarinoita tulisi käyttää vain inspiraatioon. Saman tekeminen ei välttämättä johda samaan tulokseen.
Kaikki tämä ei kuitenkaan tarkoita sitä, että menneisyyttä ei tule sivuuttaa rahan suhteen. Voit analysoida, miten ihmiset reagoivat stressiin ja ärsykkeisiin, ahneuteen ja pelkoon, koska tämä on ikuista.
4. Pessimismi on realistisempi strategia kuin optimismi
Jos enemmän tai vähemmän näkyvä henkilö kirjoittaa taantuman, hänen virkansa lähetetään uudelleen. Hän mainitsee, että on olemassa suuri taantuma - ja he soittavat hänelle sanomalehdistä. Suuren masennuksen lupaus tuo hänet televisioon. Tarina siitä, että edessä on hyviä aikoja, ei aiheuta mitään sellaista. Yksi syy on valtava määrä huijaritjotka lupaavat kulta vuoria. Siksi optimismi on huolestuttavampaa kuin luottamuksen herättäminen.
Tästä huolimatta positiivisen ajattelun valitsemiselle on järkeviä syitä. Loppujen lopuksi optimistit eivät ole niitä, jotka uskovat, että kaikki on hyvin. He yksinkertaisesti uskovat, että onnistuneen lopputuloksen mahdollisuudet ovat ajan myötä suuremmat, vaikka matkalla olisi takaiskuja. Täällä ei ole takuita. Pelkkä ajatus siitä, että kaikki voidaan tehdä hieman paremmin ja tuottavammin, tekee elämästä nautinnollisemman. Ja ajatuksesta, että edessä on vain epäonnistumisia - päinvastoin.
5. On syytä sijoittaa tieteeseen
Harry Markowitz sai Nobel-palkinnon taloustieteestä luodessaan kaavoja, jotka kertovat sinulle kuinka monta osaketta tai joukkovelkakirjalainaa tulisi olla salkussa sopivan riskitason mukaan. Useita vuosia sitten The Wall Street Journalin kirjeenvaihtaja kysyi palkinnon saajalta, kuinka hän sijoitti omat rahansa. Hän vastasiSijoitusasiantuntijat kehottavat tekemään niin kuin sanon, ei niin kuin teenettä hänen strategiansa on minimoida tulevat katumukset. Joten hänen salkunsa on rakennettu 50-50-pohjalta.
Rahoituksen akateemisessa ymmärryksessä on monia asioita, jotka ovat teknisesti oikein, mutta eivät voi kuvata ihmisten toimintaa todellisessa maailmassa. Suuri määrä tieteellisiä julkaisuja on hyödyllinen. Mutta heidän päätavoitteena on usein tehdä vaikutuksen muihin tutkijoihin.
Tutkijat pyrkivät tarkkoihin sääntöihin ja kaavoihin, ja todellinen maailma luonteensa vuoksi välttää tarkkuutta. Siksi tärkeintä on usein eniten rahoituksessasitä ei koskaan arvosteta Nobelin komiteassa. Ja tämä on nöyryyttä ja kykyä tehdä virheitä.
6. Varallisuus heijastuu arvokkaisiin ostoihin
Jos näet jonkun 3 miljoonan dollarin autossa, saatat ajatella, että hän on rikas ja menestyvä. Vaikka kaikki voidaan sanoa on, että hän oli kolme miljoonaa rikkaampaa ennen auton ostamista. Tai hän vain vuokraa tämän auton. Kalliit asiat eivät sano mitään ihmisistä. Monet näistä ihmisistä eivät ole niin menestyviä ja käyttävät suurimman osan rahastaan statusostoksiin.
Meillä on taipumus arvioida vaurautta sen perusteella, mitä näemme. Emme näe pankkitilejä tai välityslaskelmia, joten luotamme ulkoisiin merkkeihin: autoihin, taloihin, Instagram-valokuviin. Mutta kaikki tämä on helppo väärentää.
Itse asiassa rikkaus on mitä et näe.
Nämä autot jäivät näyttelytilaan. Timantteja, joita ei osteta. Nämä ovat pankin omaisuuseriä, joita ei ole vielä muutettu näkyviksi. Kun ihmiset sanovat mitä haluavat tulla miljonääreiksi, mitä he todella tarkoittavat on "Haluan käyttää miljoonan." Ja se on kirjaimellisesti päinvastainen miljonääri.
Varallisuuden tarkoituksena on antaa sinulle mahdollisuus valita. Taseen rahoitusvarat tekevät juuri niin.
7. Sinulla ei ole tilaa virheille
Ihmiset aliarvioivat oikeuden tehdä virheitä melkein kaikessa rahassa. Mutta juuri tämä tietoisuus auttaa olemaan joustavampi ja kärsivällisempi. Suuria voittoja ei tapahdu usein, yksinkertaisesti siksi, että joudut joko odottamaan hyviä mahdollisuuksia tai työskentelemään kovasti. Joten henkilöllä, joka jättää itselleen liikkumavaraa virheen sattuessa, on etu siihen, joka lopettaa pelin epäonnistumisesta.
Psykologinen hetki on tässä tärkeä. Ehkä taloudellisesta näkökulmasta varallisuutesi vähenee 30%. Mutta mitä se tekee tunteistasi? Mahdollisuudet ovat, että sinä loppuun palaminen ja pudota kaikki juuri silloin, kun suuret mahdollisuudet avautuvat ennen sinua.
8. Rahoitus liittyy suoraan intohimoon
Jos keskimääräisen ihmisen paine nousi 3%, se ei tuskin olisi vaikuttanut mihinkään. Mutta jos osakemarkkinat laskevat 3%, melkein kaikki reagoivat. Syynä on, että rahoituksella on viihdetoiminto. Siellä on kilpailua, sääntöjä, valituksia, voittoja, tappioita, sankareita, roistoja, joukkueita ja faneja. Se on käytännössä urheilutapahtuma!
Taloudellisia päätöksiä tehtäessä on hyödyllistä muistuttaa jatkuvasti, että sijoituksen tavoitteena on maksimoida tuotto eikä minimoida ikävystymistä. Kun ei ole jännitystä, se on täysin normaalia. Jos haluat muotoilla tämän strategiana, käytä ajatusta: mahdollisuudet odottavat siellä, missä ei ole muita ihmisiä, koska heidän mielestään se on tylsää.
9. Kuka ei ota riskejä, hän ei juo samppanjaa
Riski tärkeä, mutta sen on oltava perusteltu ja mielekäs. Esimerkiksi pelatessasi venäläistä rulettia tilastot ovat sinun puolellasi. Mutta mikään mahdollisista voitoista ei kata sitä, mitä voi tapahtua, jos epäonnistut. Siksi, jos taloudellinen riski voi päättyä täydelliseen tuhoon, sen todennäköinen kasvu ei ole sen arvoista, vaikka menestymisen mahdollisuus onkin olemassa.
10. Mitä lähimenneisyydessä tapahtui, jatkuu myös tulevaisuudessa.
Hyvin yleinen psyyken ominaisuus on taipumus uskoa, että juuri tapahtuneen pitäisi jatkua. Ja tämä vaikuttaa käytökseemme. Jokaiseen merkittävään taloudelliseen voittoon tai tappioon liittyy odotuksia uusista onnistumisista tai epäonnistumisista. Esimerkiksi sen jälkeen kun osakemarkkinat laskivat 40% vuonna 2008, ennustettiin toinen välitön romahdus monien vuosien ajan.
Kuitenkin useimmissa tapauksissa, jos tapahtuu jotain merkittävää, se ei enää toistu. Ja jos se toistuu uudelleen, se ei vaikuta - tai ei pitäisi - vaikuttaa toimintaanne tapaan, jolla taipumus ajatella. Koska viimeaikaisten olosuhteiden vahvistamat odotukset ovat lyhytaikaisia, ja taloudelliset tavoitteet - ovat pitkäaikaisia.
Vakaa strategia, joka kestää kaikki muutokset, on melkein aina parempi kuin viimeaikaisiin tapahtumiin liittyvä strategia.
Lue myös🧐
- 10 liikevinkkiä maailman rikkaimmilta ihmisiltä
- Kuinka valita talletus saadaksesi enemmän voittoa ja vähemmän ongelmia
- 8 tyhmää tapaa sijoittaa ja menettää kaikki